2025年北京世界機器人大會展示了各項人型機器人新品,主辦方同時發布了產業發展趨勢與應用場景,型塑人型機器人短、中、長期的技術與實用主軸。
地緣政治與關稅風險促使server ODM加速美國產線建置,AI server出貨成長趨勢明顯,搭載NVIDIA及AMD新平台出貨動能強,液冷技術提升相關冷板供應商業績增長,整體市場需求雖保守但產能調度穩定,未來產能擴充及技術升級仍具成長空間。
全球雲端資料中心強力擴建,液冷技術已成AI伺服器與資料中心散熱標準。美系業者積極推動液冷設施,供應鏈加速擴產,液冷滲透率快速提升,未來熱管理將以液冷為核心,相關模組供應商受益明顯。
AI伺服器市場因應生成式AI技術崛起而快速成長,主要由雲端服務供應商推動。預計AI伺服器出貨量將持續超越通用伺服器,並在整體伺服器市場中佔據重要比例。
2025年電子產業出現分歧,AI需求突出,消費性電子表現疲軟。關稅及補貼推動提前備貨,打亂傳統旺季規律,未來產業成長趨緩,AI獨強其餘承壓,缺乏突破應用限制升級動能。
近期中國陸續出現千萬元人民幣的人型機器人標案,其中得標廠商優必選在中國人型機器人產業持續突破技術,聚焦於自主換電、群體智慧等亮點,積極與車企合作推動智慧工廠應用,展現商業規模化潛力。
美國政策變動使NVIDIA及AMD禁令調整,有利中國市場出貨,帶動2025年AI伺服器出貨持續成長。亞馬遜及Oracle積極擴展全球AI資料中心,推升資本支出與服務器需求。Dell採審慎策略但積極布局AI伺服器,HPE則優化產品結構但出貨目標下修,整體市場呈現結構調整與穩健成長態勢。
NVIDIA重啟對中國市場銷售AI晶片H20,將優先完成今年目標,配套需求仍需觀察上游可供應量,TSMC產能可能成為瓶頸,NVIDIA另外重點將推Blackwell新平台RTX PRO 6000補足不同應用需求。
2025年中國的人型機器人市場快速增長,各大科技公司和地方國資積極投入。日本雖早期開始研究,但商業化進程仍需加強。銀河通用也宣布重大融資與新技術進展。
NVIDIA H20有望恢復銷售中國,加強AI GPU供應動能,推高HBM及GDDR需求。美方政策轉折,利於中國客戶採高階AI晶片,下游需求將回升。RTX PRO 6000等新產品亦有助推動多元AI應用發展。